WM /Reuters外汇基准利率--货币市场中神秘的“四点异动”到底是什么
什么是WM /Reuters外汇基准利率
KlipC将WM /Reuters外汇基准利率定义为即期和远期汇率，用作评估投资组合和绩效衡量的标准利率。WM / Reuters外汇基准利率由道富集团的子公司WM 公司和Thomson Reuters提供。 WM /Reuters收盘即期利率服务于1994年推出，目的是证明标准的外汇汇率，使投资组合的估值能够更准确地与其他金融基准进行比较，而无需考虑分散市场造成的货币差异。
简单来说，其他金融工具可以使用利率来定价，它是一种固定利率。
WM/Reuters外汇基准利率基础
最初WM / Reuters的服务是每天提供40种货币的收盘即期汇率。此后，该服务已扩展到每小时覆盖159种收盘即期货币。此外，WM / Reuters还提供了货币远期和不可交割远期（NDF）的收盘价、即期、远期和NDF的每小时日内汇率以及历史数据。然后，券商和银行利用这些利率构建并发布自己的金融产品。
虽然大多数主要的股票和债券指数编制者在计算时都是使用WM /Reuters外汇基准利率，但这些利率也用于其他目的，例如计算金融衍生产品结算的外汇基准利率。一些银行还为客户提供了一项服务，即按照WM/Reuters的利率提供交易担保。
如何确定价格
WM /Reuters的外汇基准利率是在一分钟的修复期内确定的，修复时间从修复前的30秒到修复后的30秒，通常在伦敦的下午4点（UTC时间下午3：00）。在这一分钟窗口中，将捕获来自订单匹配系统的出价和报价率以及执行的实际交易。由于交易以毫秒为单位，因此只能捕获一个样本，而不是每笔交易。中位数出价和要约是使用固定时期内的价格指数计算的，然后从中计算出中位数。
这些利率的重要性在于，它们被用来评估资金经理和养老基金持有的数万亿美元的投资。2013年，在交易员合谋和操纵利率的广泛指控浮出水面之后，确定WM/Reuters外汇基准利率的方法受到了严格审查。
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